アリババロードショー馬雲が8億ドルを現金化

アリは9月18日までロードショー

9月6日未明にはアリ1株当たり60ドルから66ドルのIPO発行価格指導区間を発表し、最高243億ドルを募集し、米国IPOの融資の最高を記録する。この価格帯によると、アリババの市場推定値は1542億ドルから1698億ドルに達し、米電子商取引大手アマゾンの1600億ドルの市場値に匹敵する。

海外メディアによると、ニューヨークでのロードショー後、アリババはボストン、ボルチモア、デンバー、サンフランシスコ、ロサンゼルスなど他の米国都市にも移動し、シンガポール、ロンドン、中国・香港での上場ロードショーを行う。

アリロードショーは9月18日に終了する予定です。ロードショーが無事に終了すれば、アリババの株式はその夜に定価され、翌日の9月19日にニューヨーク証券取引所で取引される。株式コード「BABA」。

最新の募集書によると、今回のアリIPOは米国預託株1億2300万株を発売する予定で、同時に株主は米国預託株約1億9700万株を売却する。ヤフーはアリババの株式の最大の売却者で、IPOで約76億ドルの価値を持つ1億2100万株を売却する。売却完了後もヤフーはリオの16・3%の株式を保有する。ソフトバンクは今回、株式を売却しない。

IPO定価区間の最高価格66ドルで計算すると、馬雲保有する株式の総価値は120億ドルを超え、IPO時に馬雲は8.415億ドルをカバーし、馬雲の持ち株比率は8.8%から7.8%に下がる。

特筆すべきは、9月10日は馬雲の誕生日で、昇進したばかりの中国初の富豪はロードショーで50歳の誕生日を過ごすことになる。

アリババは9月6日、同社のパートナーチームが最近選出され、アリ雲技術チームの蔡景現、小微金服グループ技術チームの倪行軍、人的資源及び組織文化チームの方永新の3人の新しいパートナーが誕生したと発表した。上記3人は70後だった。これで、アリババグループのパートナーチームには30人のメンバーがいた。

「親しい友人」は事前に株を購入することができる

アリ氏はIPOのうち約5%の株式を「親友」の株式購入計画に使う計画だ。市場は、「親友」の株式購入計画の規模が10億ドル前後になると推測している。

「親友」株式購入計画では、従業員や他の関係者が株式公開取引の前にIPO価格で株式を購入し、上場後の切り上げ収益を得ることができるようにする。通常の場合、IPO価格は機関投資家と少数の個人投資家だけを対象としています。

公開情報によると、2000年ごろのインターネットブームの中で、「親友」の株式購入計画は米国で盛んに行われ、従業員を奨励する方法となり、その後徐々に少なくなっている。これまで米で発売された新浪微博と京東はこのような方式を採用してきた。

ロイター通信によると、今回のアリババIPOでは、個人投資家は10%から20%の株式を購入する機会があるが、米国の個人投資家の多くは認識していないためアリババは誰が、現在、米国の証券会社らのフィードバックを見ると、米国の散戸の問い合わせ量はFacebookやTwitterが発売された時の数をはるかに下回っている。

これまで市場アナリストのアリババに対する評価額は2000億ドルを超えていたが、最終的な募集書の評価値は市場以前の予想を下回った。アナリストによると、この価格設定は主に機関投資家を喜ばせ、その年のFacebookが価格が高すぎて直面した気まずい状況に陥るのを防ぐためだという。

2012年、FacebookのIPOは技術的な問題と高価格のために失敗し、約160億ドルしか調達できなかった。アリの上場後のパフォーマンスを見て、上場後の時価総額が2000億ドルを超えると考えている機関もある。